赛道股集体回调，地产板块逆势走强

周一，A股三大指数整体下挫，其中创业板(159915)指领跌板块。截至收盘今天12条股市要闻消息，沪深指数下挫0.60%，创业板(159915)指跌超1%，险守2700点。

昨日盘面上，前期强势的风电、光伏、储能以及汽车产业链领跌板块两市今天12条股市要闻消息，大金重工(002487)、赣能股份(000899)等多只高位人气股跌停。另一边，地产产业链迎来反弹，厨卫电器、家居、地产开发等版块上涨幅度靠前。

前期强势赛道下滑靠前

昨日，光伏、风电、新能源汽车等赛道版块全线下挫今天12条股市要闻消息，亚玛顿(002623)、赣能股份(000899)等多股跌停。光伏设备版块中，大全能源、芯能科技(603105)、中来股份(300393)等股票均大幅走弱。

盘后交易数据显示，多只高位人气股遭机构资金获利了结。昨日风电龙头股大金重工(002487)跌停今天12条股市要闻消息，其龙虎榜数据显示，深股通买入8510万元并卖出5036万元，4机构席位合计卖出1.39亿元。汽车零部件版块广东鸿图(002101)遭1机构席位卖出1919.57万元。

兴业证券首席策略预测师张启尧认为，经历前期大幅上涨后，新能源、半导体材料(512480)、军工等赛道股拥挤度显著上升，是导致最近股价波动较大的关键原因。他表达今天12条股市要闻消息，随着销售市场波动及风格轮动发散，赛道股拥挤度已有所减弱，且半年报业绩预告显示“新半军”仍是高景气方向。

银华基金经理李晓星表达，展望下半年和明年今天12条股市要闻消息，对新能源中的电动车中游材料和光伏制造相对更加慎重一些，相对更看好电动车整车、部分中游材料细分环节、绿电运营商、储能产业链及部分风电零部件。

地产股逆势回暖

昨日地产版块逆势走强，阳光城(000671)涨停，世荣兆业(002016)、蓝光进展(600466)等多股跟涨。在利好现行政策支持下今天12条股市要闻消息，6月以来房地产(512200)销售市场突出转好，热点城市和热点区域的销售复苏节奏加快，供求略有转好。

國家统计局公布的6月份商品住宅销售价格变动情况显示，一线城市新建商品住宅销售价格环比上涨0.5%今天12条股市要闻消息，上涨幅度比5月扩大0.1个百分点；二手住宅销售价格环比由5月持平转为上涨0.1%。二线城市新建商品住宅销售价格环比由5月下降转为上涨0.1%；二手住宅销售价格环比下降0.1%，降幅比5月收窄0.2个百分点。

钻研机构也相继释放看好信号。华西证券(002926)地产团队认为，6月地产数据总体展现肯定的复苏迹象，显示前期一系列宽松现行政策效果初显，基础面有望复苏；另一方面今天12条股市要闻消息，各类数据虽然底部企稳，但绝对增速依然较差，将来地产版块估值修复任重道远。

均衡配置成机构共识

销售市场从单边修复期进入波动期今天12条股市要闻消息，在成长风格积存了不小上涨幅度后，最近A股大盘隐藏地产、煤炭等价值版块表现强势而成长风格回落的分化态势。

部分券商人士认为今天12条股市要闻消息，后势需要均衡配置价值、成长风格版块。中信证券(06030)首席策略预测师秦培景意见再次坚持成长制造、医药和消费均衡配置。半年报披露期中后段估计成长版块行情可能更偏向半导体材料(512480)及军工；医药行业(510660)或迎来阶段性估值修复行情。消费版块意见关心两条主线：一是航空、酒店、餐饮、旅行等；二是坚持高景气度的细分行业，如白酒、小家电、美妆产业链、人力资源服务等。

“当前阶段投资者需要维持耐心，相对收益者可考虑均衡配置成长今天12条股市要闻消息，绝对收益者可考虑中性仓位。”中信建投(H1747)首席策略官陈果表达，具体而言，可以在成长风格主线上适度均衡配置景气预测稳定或向好的医疗、消费成长股；针对基础面预测稳定、受益于成本下滑的方向也可以考虑增加配置。