跨境理财通满周岁外资行紧抓机遇促发展

证券时报记者 李颖超

中国人民银行广州分行披露的“跨境理财通”额度使用情况显示，截至今年10月18日24时，“南向通”净流出2.67亿元，“北向通”净流入3.09亿元。伴随着居民财富增长与理财意识觉醒等因素的影响，中国财富治理销售市场正蕴涵着庞大的增长机会。

在银行机构人士看来，将来居民个人财富的投资有望更多地转向金融产品。而随着财富增长，分散投资及全球化布局的需求有望得到释放，中国内地也在逐步增加海外投资渠道。今日股票行情走势图

去年10月，中国人民银行广州分行、深圳中心支行官方网站公布了完成报备的“跨境理财通”首批试点银行名单。明显，作为人民币跨境使用的又一寻求实践，“跨境理财通”实现了个人投资业务的创新。在“跨境理财通”平稳航行一周年之际，多位参与首批试点工作的外资机构高管接受了证券时报记者的采访，畅聊过去一年在大湾区金融服务领域收获的成果与经验，以及对将来财富治理销售市场的谋篇布局。

业务规模稳步提升

自粤港澳大湾区“跨境理财通”业务试点启动以来，无论是参与人数、划汇金额，還是试点银行数量，都在稳步提升。今日股票行情走势图

本月初，汇丰公布的调查报告显示，在已参与“跨境理财通”的受访者中，“南向通”85%、“北向通”75%的投资者表达有意逐步增加“跨境理财通”投资，其中计划增幅在5%~10%之间的投资者占比最高，南北向比例分别为44%、34%。

不难看出，投资者对“跨境理财通”业务的反应展现积极态势。

汇丰中国副行长兼大湾区办公室总经理陈庆耀告知证券时报记者，区内投资者对“跨境理财通”兴趣不减，超八成已参与的投资者计划增加额度，而且几乎全部投资者都对投资前景感到好，信任将来一年有机会实现自己的回报预测。今日股票行情走势图

“同时，人们也看到，受宏观和销售市场因素的多重影响，目前资金的总体使用比例偏低，将来仍有很大的提升空间。”陈庆耀认为，随着开户流程进一步简化、更多风险等级产品加入以及个人投资额度提高等举措颁布，将促进扩大投资者的参与度，让更多区内居民能通过这一机制分散投资、积存财富，并由此促进业务规模快速增长。

渣打中国副行长兼个人、私人及中小企业银行部董事总经理李峰认为，“跨境理财通”提供了一条全新的跨境投资通道，对银行现有的财富治理体系是一个比较重大的补充。他表达，自落地以来，“跨境理财通”业务一直维持较高热度，为渣打拓展大湾区优质客群提供了战略性机会。

作为首批参与“跨境理财通”业务试点的银行之一，渣打方面也表达，从展业情况看来，渣打相关业务在大湾区投资者之中反响积极，客户就“南向通”和“北向通”的问询非常积极。其中，在“南向通”方面，渣打银行深圳分行办理的开户数位于深圳各家外资银行之首，占比超过三成。今日股票行情走势图

“人们信任，随着试点广度和深度的延续拓展，可投资产品范围、投资额度、销售服务流程等有望迎来更多优化举措。”李峰说。

南冷北热偏好求稳

当谈及产品布局与客户偏好时，陈庆耀透露，就汇丰观看看来，在当前销售市场不确定性增加的情况下，“南向”、“北向”客户均对收益稳健的产品更为偏好。今日股票行情走势图

“从监管机构公布的数据中可以看出，目前北向交易相对更为活泼，参与人数和交易金额都高于南向投资，显示收益稳健的人民币资产针对港澳投资者较具吸引力。”陈庆耀表达，在“南向”投资中，存款产品今年以来维持了较快增长，也反映了在经济发展不确定性增加的情况下，投资者求稳为上。

前述汇丰调查还显示，多数受访投资者倾向通过“跨境理财通”做中长期投资，约三分之二的“南向”投资者打算进行中期（6~12个月）投资，四分之一则会长期持有（1年以上）；“北向”投资者计划中期、长期投资的占比分别为56%、33%。

恒生中国(159963)副行长兼财富治理及个人银行业务主管秦宜预测，从该行“跨境理财通”投资者的特点中发觉，南北向通的客户在业务规模和产品偏好上有较大差异。“这也和销售市场总体表现相似。”她表达，“南向通”投资者人数相对较为少，但平均投资规模更大，更偏好存款类产品。今日股票行情走势图

秦宜认为，一方面，这是由于“跨境理财通”针对产品风险等级做了限定，仅开放中低风险的投资产品；另一方面，这也体现了在当前经济发展大环境不确定性增加的情况下，“南向”投资者追求更加稳健的投资取向。

“相较于‘南向通’，北向交易的参与人数和交易金额都更高一些，展现‘南冷北热’的态势，这也彰显港澳投资者渴望寻求多样化的人民币投资渠道的意愿。”秦宜表达。

渣打方面也就客户偏好差异进行了总结——该行服务的“北向通”投资者更青睐以固定收益类为代表的理财产品，“南向通”投资者则更多地挑选存款和基金。今日股票行情走势图

“鉴于大湾区有相当一批客户已积存了肯定的投资经验，资产配置方面可能较其他区域的客户有着更高、更多元的需求。”渣打方面表达，在监管部门的指导下，期望将来能适时推出更广范围的产品，进一步丰富高净值客户的多元化资产配置方案。

进展机会不容错过

放眼粤港澳大湾区的金融服务业，外资银行的高管们都认为“跨境理财通”带来了宝贵的进展机会，不仅让其服务的客户加深了对中国销售市场的认知，体会到中国对外开放的决定，而且也更坚定了在华布局与进展的信念。今日股票行情走势图

花旗中国首席履行官、花旗银行（中国）有限公司行长林钰华在接受证券时报记者专访时表达，随着互联互通的成熟进展，海外投资者进入中国销售市场获得了前所未有的便利，境内股票销售市场的对外开放也更趋多元。

“对大湾区内的金融服务业来说，‘跨境理财通’是一个不容错过的重大机会。”陈庆耀向证券时报记者预测，“跨境理财通”短期将为金融机构的业务拓展带来增长动力，长期则给予金融生态更深远的影响。

一个不可忽视的行情趋势是，中国的财富治理销售市场蕴涵着庞大的增长机会，将来居民个人财富的投资有望更多地转向金融产品。今日股票行情走势图

渣打银行大湾区行政总裁林远栋也提到，大湾区业务是渣打集团(02888)的战略重点，该集团投资4000万美元建设的渣打大湾区中心已于今年5月正式落成，业务、运营和创新等多个团队目前已入驻。

在财富增长的同时，分散投资、全球化布局的需求也有望得到更多释放，中国内地已在逐步增加海外投资渠道。“从QDII、QDLP，到大湾区‘跨境理财通’，信任今后将会隐藏更多类似的跨境投资渠道。”陈庆耀说。

汇丰方面表达，将来将再次联动海外服务团队，发挥集团全球网络及服务优势，加快提升在内地的数字化财富治理能力，布局数据预测、AI、机器学习等先进技术，进一步优化平台与财富治理产品，提升客户粘性。今日股票行情走势图

“在粤港澳大湾区，人们的试点业务总额最近超过165亿美元，完成交易数逾69000笔，惠及21家在大湾区内运营的本地及跨国企业客户，人们正以实际行动支持大湾区更高水平的对外开放。”林钰华说，为支持客户在华的长期进展，花旗正加紧在本地广纳英才。