今日股市行情2021-03-08 11:08:10
消息面上，上周钢价隐藏大幅上涨，螺纹钢、热卷高点上涨幅度逾130元，虽然其后有所回调，但总体仍然坚持强势。此次价格的上涨更多是由供给端环保限产预测促进所致，3月2日唐山市公布《3月份大气污染综合治理攻坚月方案》，方案提出“按照企业1-2月在线监测数据的平均值作为基准量，重新核定排放量，按照绩效分级实施差异化管控，总体减排量不低于45%”，与此同时要求“3月10日前，关停燕山钢铁、唐钢不锈钢、华西钢铁、荣信钢铁共7座450m³高炉”。
开源证券指出，自2020年下半年以来工信部多次提到2021年钢铁产量同比负增长，在碳中和大背景下，钢铁作为大气污染防治的重点行业面临着庞大压迫，后期或有更严格、细致的现行政策文件颁布。若2021年钢铁需求坚持较快增长，供给端的压缩有可能导致钢价大幅上涨，钢企盈利业绩将盈利显著改善窗口期，版块关键受益标的有宝钢股份(600019)、华菱钢铁(000932)、方大特钢(600507)等。其它，将来一段时间钢铁下游需求有望基础复原，短期需重点观看需求复原程度，但中期而言钢铁关键变量仍然是碳中和背景下供给端现行政策的颁布与落地情况。
国泰君安(601211)钢铁行业预测师认为，销售市场仍处在预测21年我国粗钢产量能否压减阶段，碳中和背景下，2021年钢铁行业压减产量可能率实现，且行业产能周期基础完毕，行业业绩稳定性将稳步提升。重点推选成长性和成本优势兼具的行业龙头：方大特钢(600507)；低估值板材标的宝钢股份(600019)、华菱钢铁(000932)。碳中和下电炉钢迎来重大进展机会，重点推选石墨电极龙头方大炭素(600516)。同时，碳中和背景下，优选高性能特钢、减少钢材用量或将成为行情趋势，特钢需求或渐渐上升，延续推选特钢及高端材料细分赛道龙头：中信特钢、ST抚钢(600399)、甬金股份(603995)、天工国际(00826)、久立特材(002318)。
