今日股市行情2022-11-25 15:46:02
受印度新冠疫情恶化影响，抗流感、仿制药、生物疫苗等概念股27日盘中再度整体走高，截至发稿，抗流感概念方面，康芝药业(300086)涨近16%，西陇科学(002584)、长江健康、江苏吴中(600200)等涨停，香雪制药(300147)涨逾9%；仿制药概念方面凯因科技涨逾12%，景峰医药(000908)涨停，葫芦娃涨近9%；生物疫苗概念方面，未名医药(002581)、双鹭药业(002038)涨停，人福医药(600079)、智飞生物(300122)涨逾5%。
消息面上，印度新冠疫情急速恶化，根据印度卫生部公布的最新数据，截至当地时间27日8时（北京时间10时30分），过去24小时内，印度新增新冠肺炎确诊病例323144例，新增死亡病例2771例，这已经是印度连续六天单日新增确诊病例在30万例以上。
截至4月25日，全球已有12个國家和地区限制来自印度的航班，包含英国、加拿大、新加坡等國家。随着愈来愈多國家开端对印度的出入境进行限制，停止与印度的往来，一些印度占较为高的行业将受到影响。其中原料药与仿制药、农业农药、纺织服装等领域当下国内存有进口替代的可能。
川财证券指出，在原料药的制备中，关键分为大宗原料药、特色原料药和专利原料药。大宗原料药关键是专利过期时间较久、工艺路线稳定、技术门槛较低的种类，针对成本端具备较高的要求，国内方面成本优势显著，有类似新和成(002001)一类的行业龙头。而特色原料药行业附加值相对较高，近年来随着国内现行政策革新，国内每年获得DMF注册仅次于印度，同时在产品结构上与印度近似，存有替代的可能。
中印同为原料药供应大国，存有订单转移的可能。当下中国原料药供给占全球的9%，印度为12%，而从结构上看来，当前中国的出口大宗原料药占较为大，在产业链中占据上游，关键供给了印度销售市场68%的大宗原料药，印度则是特色原料药主导，在产业链中占据中游的位置。从产品上看，印度原料药品类关键为抗感染、心血管、中枢神经、呼吸领域，其中抗感染和心血管占比超过50%。当前国内在相关领域具备肯定的积存，产能也较为充分，在印度原料药产能受到抑制的情况下，估计将会有更多订单向国内转移，国内相关原料药企业有望受益。
该机构认为，当前原料药作为制药的必要物质，需求具备刚性，印度疫情致使的原材料产能下降，将导致供给需求缺口发生改变，估计原料药价格将坚持高位，国内存有替代的公司有望受益。相关公司：华海药业(600521)、普罗药业、美洛华。
中信建投(H1747)证券意见重视新冠疫苗商业化主线，积极关心受益公司。重申疫苗和CXO版块的行业性机会，与新冠疫苗业务相关的重点推选智飞生物(300122)、康希诺-B、药明生物、泰格医药(300347)，意见关心药机龙头（东富龙(300171)、楚天科技(300358)）、包材相关公司（康德莱、山东药玻(600529)等）、流通环节龙头（国药控股(01099)、上海医药(02607)等）。
